Mercado M&A colombiano registra descenso del 19% hasta el tercer trimestre de 2023

• En 2023, se han registrado en el país 179 transacciones por USD 2.930m
  
• El sector de Internet, Software y Servicios IT es el más destacado de 2023, con 32 deals
  
• Transacciones de Venture Capital disminuyen 33% en el transcurso del año

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El mercado transaccional colombiano ha registrado hasta el tercer trimestre de 2023 un total de 179 fusiones y adquisiciones, entre anunciadas y cerradas, por un importe agregado de USD 2.930m, según el informe trimestral de TTR Data. Estas cifras suponen un descenso del 19% en el número de transacciones y una disminución del 52% en su importe, con respecto al mismo periodo de 2022.

En términos sectoriales, el de Internet, Software y Servicios IT es el más activo del año, con un total de 32 transacciones, seguido por el Soporte Comercial y Profesional, con 25 deals.

Ámbito Cross-Border 

En lo que respecta al mercado cross-border, en lo que va de año las empresas colombianas han apostado principalmente por invertir en Estados Unidos, con 5 transacciones.  

Por otro lado, Estados Unidos es el país que más ha apostado por realizar adquisiciones en Colombia, con 36 transacciones. 

Private Equity

Hasta el tercer trimestre de 2023, se han contabilizado un total de 17 transacciones de Private Equity, de las cuales 3 tienen un importe no confidencial agregado de USD 93m. Esto supone un descenso del 6% en el número de transacciones y una disminución del 77% en su importe, con respecto al mismo periodo del año anterior.

Venture Capital

Hasta el tercer trimestre de 2023, se han contabilizado un total de 49 transacciones de Venture Capital, de las cuales 38 tiene un importe no confidencial agregado de USD 318m. Esto supone un descenso del 33% en el número de deals y una disminución del 71% en su importe, en términos interanuales.

Asset Acquisitions

En el mercado de adquisición de activos, se han cerrado hasta el tercer trimestre de 2023 un total de 21 transacciones, lo cual implica una tendencia estable en el número de transacciones y un descenso del 46%, con respecto al mismo periodo de 2022. 

Transacción Destacada 

Para el tercer trimestre de 2023, TTR Data ha seleccionado como transacción destacada del año la relacionada con Eurofarma, que ha completado la adquisición del 100% de Genfar y sus filiales Genfar Desarrollo y Manufactura, Genfar del Ecuador y Genfar del Perú a Sanofi Aventis.

La transacción, valorada en USD 316,73m, ha contado con el asesoramiento jurídico de Baker McKenzie. Por la parte financiera, la transacción ha sido asesorada por Banco Itaú BBA.

Dealmaker Q&A con AON

TTR Data ha entrevistado en exclusiva a Felipe Junqueira, director de fusiones y adquisiciones y líder de soluciones transaccionales de AON para América Latina, para conocer las perspectivas del mercado transaccional en 2023: “Identificamos que hubo un enfriamiento en relación con los deals del primer semestre del año en América Latina, principalmente una reducción en relación con los tickets de las transacciones, fenómeno que hemos visto revertirse paulatinamente desde mediados de año. En AON, la mejora en el volumen de nuevos proyectos asesorados fue clara. En este sentido, esperamos una mejora considerable del mercado para cerrar el año con un mayor volumen y tamaño de transacciones, que se indica continuará a principios de 2024”.

Para conocer toda la entrevista, ingrese aquí.

Ranking de Asesores Jurídicos y Financieros

En cuanto al ranking de asesores financieros, por importe, lideraRothschild, con USD 1.480m. Por número de transacciones asesoradas, lidera MD Banca de Inversión, con 4 deals reportados. 

En el ranking TTR de asesores jurídicos, por importe, lidera Posse Herrera Ruiz, con un importe de USD 1.582m. Y, por número de deals, lidera Brigard Urrutia con 19 transacciones.