Fusões e Aquisições movimenta BRL 208bi no terceito trimestre de 2025
- Foram registradas 1303 transações
- Setor de Internet, Software & IT Services é o mais ativo do ano, com 252 transações
- Private Equity registra aumento de 23% no capital investido
- Volume de operações em Assets Acquisitions aumenta em 29%
O mercado transacional brasileiro registrou um total de 1303 transações e movimentou BRL 208bi no terceiro trimestre de 2025, de acordo com o relatório mensal do TTR Data.
Esses números representam um aumento de 5% no número de transações em relação ao mesmo período de 2024, bem como um crescimento de 15% no capital mobilizado. Do total das transações, 38% possuem os valores revelados e 84% das operações já estão concluídas.
O setor de Internet, Software & IT Services foi o mais ativo no período, com um total de 252 transações, representando um aumento de 2% em relação ao mesmo período de 2024. Em seguida está o setor de Real Estate e Banking & Investment, com 129 e 99 transações, respectivamente.
Operações do mercado transacional de 3Q2023 até 3Q2025
Fonte: TTR Data.
Âmbito Cross-Border
No terceiro trimestre de 2025, as empresas brasileiras escolheram os Estados Unidos como seu principal destino de investimento, com 41 transações e um total de BRL 8,6bi, seguido por Chile e Portugal, com 12 e oito operações, respectivamente.
Os Estados Unidos e Reino Unido, com 119 e 22 transações, respectivamente, são os países que mais investiram no Brasil.
As empresas norte-americanas que adquirem empresas brasileiras registraram um aumento de 6% em comparação com o mesmo período do ano passado. As aquisições estrangeiras nos setores de Tecnologia e Internet diminuiram em 4%.
Em relação aos fundos estrangeiros de Private Equity e Venture Capital que investem em empresas brasileiras, houve um crescimento de 11% no terceiro trimestre.
Private Equity, Venture Capital e Asset Acquisitions
Em Private Equity, foram contabilizadas 77 transações e um total de BRL 18,4bi no período, registrando um aumento de 23% no total investido.
No âmbito do Venture Capital, foram realizadas 275 rodadas de investimento, movimentando um capital de BRL 12bi, o que resulta uma queda de 11% no número de transações.
No segmento de Asset Acquisitions, foram registradas 246 transações e um total de BRL 51,3bi no terceiro trimestre, representando um aumento de 29% no volume de operações, em relação ao mesmo período do ano passado.
Transação do trimestre
A transação destacada pelo TTR Data no terceiro trimeste de 2025, foi a conclusão da venda pela Vale de 70% da Aliança Geração de Energia para a Global Infrastructure Partners. O valor da transação é de USD 1bi.
A operação contou com a assessoria jurídica em lei brasileira dos escritórios Mattos Filho; e Demarest Advogados. Do lado financeiro, contou com a asessoria do Banco Itaú BBA.
Ranking de assessores financeiros e jurídicos
O relatório publica os rankings de assessoria financeira e jurídica até o terceiro trimeste de 2025 em M&A, Private Equity, Venture Capital e Mercados de Capitais, onde a atividade dos assessores é refletida pelo número de transações e pelo valor total.
Quanto ao ranking de assessores financeiros, por número de transações lidera em 2025 o Banco Itaú BBA com 30 operações. Em valor, lidera o BTG Pactual com um total de BRL 60,5bi.
No que se refere ao ranking de assessores jurídicos, por número de transações e em valor lidera o escritório Mattos Filho, com 68 operações e contabilizando um total de BRL 63,4bi.